[期货高频交易] 期货高频交易策略 日期：2019-03-09 16:46:59 点击：928 好评：0
高频交易是具有短持仓特征的量化交易，仓位分配都由计算机的量化模型决定。一个成功的高频交易策略，很大程度上由其短时间内处理大量数据的能力来驱动，而这是以往的人工交易所不具备的。交易的算法通常被所有者严格保密，但其中许多实用的算法已在传统的交...
[期货高频交易] 高频交易—美联储有人同意Citadel做空A股？ 日期：2019-03-09 16:45:16 点击：358 好评：0
此前，老虎财经就撰文提到，Citadel最近因扩大了其量化对冲规模，以及在中国金融期货交易市场中的金额，而引起了中国监管层的注意，与其相关的司度（上海）贸易有限公司的账户便被限制交易。 就在最近一批受限的账户之中，其中一个是由Citadel和中国主要券商...
[期货高频交易] 高频交易—做市交易(Market making) 日期：2019-03-09 16:44:02 点击：344 好评：0
做市交易策略是通过提交限价买入或卖出委托来赚取买卖盘差价。虽然做市商的角色通常是由特定的机构扮演，但这类策略也已被许多投资者广泛使用。 一些高频交易机构以做市交易策略作为其主策略。例如花旗集团在2007年7月购买的“自动交易平台”系统，作为一个...
[期货高频交易] 高频交易—新闻交易(News-based trading) 日期：2019-03-09 16:42:25 点击：291 好评：0
当今，许多公司动态都可以从各种数字渠道被获取，如彭博社、新闻网站、推特等。自动交易系统通过识别公司名、各种关键字，甚至是进行语义分析，以求在人类交易员之前对这些消息做出反应。...
[期货高频交易] 高频交易—订单属性策略(Order properties strategies) 日期：2019-03-09 16:38:50 点击：515 好评：0
高频交易策略可以通过市场的订单属性数据来识别出那些次优价格的订单。这些订单有可能提供给对手盘一个仓位，而高频交易系统则尝试捕获他们。跟踪这些重要的订单属性也便于系统更精确地预测价格变化。...
[期货高频交易] 高频交易的危害 日期：2019-03-09 16:35:56 点击：429 好评：0
为何要遏制？美国商品期货交易委员会（CFTC）主席马萨德（Timothy Massad）曾指出，程序化交易创造了一个更有效的市场，交易速度的提升减少了报单成本，有助于价格发现、提高市场流动性，但另一方面，也带来了很多风险和弊端。 一些业界人士认为，高频交易在...
[期货高频交易] 高频交易—关于在国内开展高频交易的几点讨论 日期：2019-03-09 16:33:13 点击：325 好评：0
和传统的交易相比，高频交易有其自身显著的特点，并且对交易环境有明显的要求。这其中，最为重要的就是交易费用、指令类型和策略有效性等几方面的问题。 4.1. 交易费用 对于高频交易而言，交易费用至关重要。高频交易的交易费用包括固定交易成本和冲击成本。...
[期货高频交易] 国内股指期货高频交易环境 日期：2019-03-09 16:31:24 点击：298 好评：0
2010年4月16日，股指期货正式进入运行。股指期货的报价延迟为500毫秒，交易所收取的手续费为0.35?。可以说股指期货为在国内开展高频交易提供了合适的交易品种。 但是，基于股指期货进行高频仍然存在一些政策方面的障碍。其中，最主要的障碍来自于2010年10月2...
[期货高频交易] 高频交易—高频交易的风险 日期：2019-03-09 16:29:20 点击：298 好评：0
一些业界人士认为，这种越来越神秘的金钱游戏将没有技术支持的普通投资者置于一种被动状态，而高频交易的计算机系统一但出现错误，将会在短时间内给股市带来巨大冲击。 如果用浅显易懂的语言来解释其问题所在：比如你要在超市花10元买一升牛奶，但当你走到收...
[期货高频交易] 高频交易—收报机交易(Ticket tape trading) 日期：2019-03-09 16:29:00 点击：347 好评：0
许多信息往往不经意地被隐藏在报价和交易量等市场数据中。通过监视这些数据，计算机有可能提前分析出一些尚未被新闻报道出来的消息，进而获利。由于这些信息都是公开透明的，所以该策略也完全合法。这是一种相对较传统的策略，通过监视大量证券的，典型的、...
